國債期貨

國債期貨周三小幅高開后震蕩走高，以小陽線結(jié)束了兩日的大幅下跌。期債主力合約 T1612 收漲 0.05%。貨幣市場方面，8 月最后一個交易日，銀行間市場周三資金面較寬松，隔夜回購利率小幅回落，經(jīng)過此前公開市場多日的凈投放后，流動性壓力已經(jīng)舒緩，各期限資金均不難覓。寬松的資金面下，月末特殊時點對貨幣市場沒有產(chǎn)生明顯影響，即使是此前相對偏緊的隔夜供給也在改善。央行公開市場周三進行 500 億元人民幣逆回購操作，其中七天期 400 億元，14 天期 100 億元，中標利率分別持平于 2.25%和 2.40%；據(jù)今日到期的逆回購計算，單日凈回籠 400億元，為近七個交易日來的首次凈回籠。銀行間債市方面，繼上日明顯一波調(diào)整之后，銀行間債市收益率則小幅回落。市場情緒略顯恢復，部分機構(gòu)買盤介入，一二級聯(lián)袂向好，不過整體心態(tài)仍未脫謹慎，今日即將公布宏觀數(shù)據(jù)，是否超預期向好仍待進一步明確。一級市場方面，財政部上午招標的兩年期續(xù)發(fā)固息國債， 加權(quán)中標收益率 2.3436%，低于此前 2.37%的預測均值；同時招標的七年新發(fā)固息國債，中標利率 2.75%，亦低于 2.79%的預測均值。操作方面，隨著債市恐慌情緒的過境，逢低可建逐步建立多單倉位。

結(jié)論：公開市場轉(zhuǎn)回籠影響有限，期債止跌回升。

股指期貨短線交易策略

短線交易策略僅供日內(nèi)短線交易者或者短線波段交易者參考，尾市平倉或者輕倉隔夜。周三（8 月 31 日）IF1609 合約交易策略：

? 多頭策略

1) 目前持有的多單跌破 3270 點止損，3313 止盈。

2) 突破 3313 點，買入，3295 點止損，3355 點止盈。

? 空頭策略

1) 目前持有的空單突破 3294 點止損，3270 點止盈。

2) 跌破 3270 點，賣出，3285 止損，3248 點止盈。

投資建議僅供參考，投資者據(jù)此入市，風險自擔。