隔夜國(guó)際資本市場(chǎng)消息小集：

1.昨晚美股收低；標(biāo)普跌0.41%；道指跌0.31%；歐洲Stoxx50指數(shù)跌0.75%；美元指數(shù)漲0.09%；美銅漲0.56%；原油漲0.88%；黃金跌0.22%。美豆跌1.23%；美豆粉跌1.65%；美豆油漲0.03%；美糖跌0.51%；美棉漲1.47%。高盛商品指數(shù)漲0.71%；CRB指數(shù)漲0.46%；BDI指數(shù)跌3.58%。離岸人民幣CNH漲0.06%報(bào)6.6091；德銀X-Trackers嘉實(shí)滬深300中國(guó)A股ETF跌0.81%。

2.歐央行、英央行利議息會(huì)議維持利率不變，美國(guó)稅改最關(guān)鍵時(shí)刻再現(xiàn)不確定性，美元下挫。

美股恐慌指數(shù)VIX上漲2.36%至10.42，期權(quán)市場(chǎng)對(duì)美股后市擔(dān)憂(yōu)程度增加。GVZ(貴金屬VIX)指數(shù)跌4.32%。OVX(原油ETF的VIX)指數(shù)跌2.09%。

3.貨幣市場(chǎng)三個(gè)月美元LIBOR利率報(bào)1.58849%(前值1.57352%)；歐元三個(gè)月銀行間拆放款利率(Euribor)報(bào)-0.329%(前值0.-327%)。

4.債券市場(chǎng)十年期國(guó)債收益率美國(guó)上漲0.5個(gè)基點(diǎn)報(bào)2.353%；德國(guó)下跌1.1個(gè)基點(diǎn)報(bào)0.305%。

5.黃金市場(chǎng)XAU(費(fèi)城金銀指數(shù))跌0.26%至79.68，GDM/GOD[黃金礦業(yè)指數(shù)/金價(jià)]比值報(bào)0.4884(前值0.4876)，Kitco黃金指數(shù)(剔除美元漲跌因素)跌0.04%報(bào)1172.57。

6.農(nóng)產(chǎn)品方面，美豆和豆粕下跌，豆油微漲。

7.金屬市場(chǎng)，銅價(jià)上漲，升向兩周高位，受助于中國(guó)發(fā)布樂(lè)觀制造業(yè)數(shù)據(jù)后對(duì)全球經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)的預(yù)期，蓋過(guò)了美元走強(qiáng)和中國(guó)公開(kāi)市場(chǎng)利率上調(diào)帶來(lái)的影響。

8.原油小漲，美國(guó)庫(kù)存報(bào)告的利空影響已經(jīng)消散，但I(xiàn)EA月報(bào)的悲觀預(yù)期依然限制著油價(jià)的上行空間，同時(shí)美元企穩(wěn)反彈也令油價(jià)承壓。

國(guó)際能源署（IEA）月報(bào)維持2018年全球石油需求增長(zhǎng)預(yù)期130萬(wàn)桶/日不變。稱(chēng)2018年上半年全球原油供應(yīng)過(guò)剩將達(dá)20萬(wàn)桶/日，下半年將出現(xiàn)20萬(wàn)桶/日的供應(yīng)短缺。

IEA月報(bào)將2017年美國(guó)原油產(chǎn)量預(yù)期上調(diào)39萬(wàn)桶/日，2018年上調(diào)87萬(wàn)桶/日。預(yù)計(jì)2018年1季度全球原油庫(kù)存增加30萬(wàn)桶/日，OECD商業(yè)原油庫(kù)存降至2015年中以來(lái)新低。

IEA月報(bào)稱(chēng)，歐佩克產(chǎn)量將穩(wěn)定在3250萬(wàn)桶/日。OPEC產(chǎn)油國(guó)減產(chǎn)執(zhí)行率由上月的96%升至115%，為年內(nèi)新高。非OPEC產(chǎn)油國(guó)減產(chǎn)執(zhí)行率降至96%。

麥格理將2018年布倫特原油預(yù)期上調(diào)13%至55.7美元/桶；將WTI原油預(yù)期上調(diào)4美元至50.46美元/桶。

高盛認(rèn)為，從今年第四季度開(kāi)始，大型油企的股息將變得越來(lái)越可持續(xù)。

9.金價(jià)小跌，歐央行仍對(duì)通脹疲軟表示擔(dān)憂(yōu)，致歐元一度快速下跌。同時(shí)美國(guó)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)普遍好于預(yù)期，一度帶動(dòng)美元反彈。金價(jià)受此拖累。

10.經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)方面,【歐元區(qū)12月綜合采購(gòu)經(jīng)理人指數(shù)初值∶58.0前值∶57.5預(yù)估值∶57.2】【美國(guó)11月零售銷(xiāo)售月率∶0.8%前值∶0.2%預(yù)估值∶0.3%】。

11.歐央行維持三大利率不變，從明年1月起將每月購(gòu)買(mǎi)300億歐元的資產(chǎn)，持續(xù)九個(gè)月，如有需要將延長(zhǎng)。稱(chēng)政策利率仍將維持低位，直至QE計(jì)劃結(jié)束很久之后。

德拉基隨后指出，歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)強(qiáng)勁；但是否撤出QE仍取決于通脹前景。上調(diào)今年及明后兩年經(jīng)濟(jì)增速，通脹率預(yù)計(jì)在接下來(lái)幾個(gè)月放緩。

12.英央行維持利率及購(gòu)債規(guī)模不變，符合預(yù)期，聲明稱(chēng)如果英國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展符合11月預(yù)期，則未來(lái)幾年可進(jìn)行進(jìn)一步的溫和加息，略偏鴿派。

13.美國(guó)11月零售銷(xiāo)售增長(zhǎng)大幅好于預(yù)期，延續(xù)10月增長(zhǎng)勢(shì)頭，主要原因是節(jié)假日購(gòu)物銷(xiāo)售數(shù)據(jù)良好，進(jìn)一步佐證經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)。

14.美國(guó)上周首申已連續(xù)145周低于30萬(wàn)關(guān)口，為1970年以來(lái)最長(zhǎng)周期。表明美國(guó)勞動(dòng)力市場(chǎng)穩(wěn)固收緊，企業(yè)不愿進(jìn)行裁員。

15.美國(guó)至少有兩名共和黨參議員傳出對(duì)稅改持保留意見(jiàn)，其中一人明確表示反對(duì)，令投反對(duì)票的黨內(nèi)參議員人數(shù)增加為2人，下周投票的稅改前景岌岌可危。

16.歐元區(qū)12月綜合PMI創(chuàng)六年新高，說(shuō)明經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度出人意料地加快，達(dá)到近7年來(lái)的最快速度，而制造業(yè)在2017年底創(chuàng)下了創(chuàng)紀(jì)錄的增長(zhǎng)速度。

17.德國(guó)12月綜合PMI初值創(chuàng)80個(gè)月新高，制造業(yè)PMI初值創(chuàng)歷史新高。新訂單增長(zhǎng)創(chuàng)下2011年4月以來(lái)最大增速，顯示出德國(guó)貨物和服務(wù)需求的進(jìn)一步增強(qiáng)。

18.德國(guó)智庫(kù)IFO預(yù)計(jì)今年德國(guó)經(jīng)濟(jì)增速為2.3%，2019年為2.1%。稱(chēng)德國(guó)強(qiáng)勁的經(jīng)濟(jì)增速將延續(xù)至2018年。上調(diào)2018年GDP預(yù)期至2.6%，此前為2%。

19.法國(guó)12月制造業(yè)PMI初值創(chuàng)下207個(gè)月以來(lái)新高。服務(wù)業(yè)的增速較十一月有所調(diào)整，但是仍舊顯著。12月新訂單進(jìn)一步增長(zhǎng)，增速為六年半以來(lái)最為顯著。

20.英國(guó)11月零售數(shù)據(jù)大幅增長(zhǎng)，因黑色星期五刺激消費(fèi)，折扣刺激了家電和其他家用產(chǎn)品的銷(xiāo)售。

21.日本12月份制造業(yè)PMI初值環(huán)比上升創(chuàng)46個(gè)月以來(lái)新高。主因近期日元疲軟利好出口貿(mào)易，海外新訂單快速增加。

22.高盛稱(chēng)，美聯(lián)儲(chǔ)明年3月再次加息的幾率升至75%；仍預(yù)計(jì)2018年會(huì)有4次加息。美國(guó)稅改計(jì)劃將為2018年GDP增速貢獻(xiàn)0.25個(gè)百分點(diǎn)。

23.凱投宏觀認(rèn)為，隨著盈利增速放緩、風(fēng)險(xiǎn)偏好消退，明年新興市場(chǎng)的升勢(shì)將失去動(dòng)能。2018年新興市場(chǎng)的總體增長(zhǎng)率料為4%，低于今年的5%。

24.穆迪稱(chēng)2018年全球制造業(yè)前景展望正面，因?yàn)榻?jīng)濟(jì)將持續(xù)擴(kuò)張。預(yù)計(jì)歐元區(qū)2018年實(shí)際GDP增速為2.0%。

25.標(biāo)普表示，金融危機(jī)后長(zhǎng)達(dá)10年的政府信用評(píng)級(jí)惡化局面似乎將在2018年結(jié)束。評(píng)級(jí)展望為正面的國(guó)家數(shù)量首次為負(fù)的國(guó)家數(shù)量。

今日重點(diǎn)關(guān)注：美國(guó)11月工業(yè)生產(chǎn)月率。

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國(guó)內(nèi)財(cái)經(jīng)新聞：

1.銀行間市場(chǎng)資金面周四早盤(pán)一度偏緊后趨改善，但跨年資金依然緊俏。因中國(guó)央行跟隨美聯(lián)儲(chǔ)小幅上調(diào)逆回購(gòu)和MLF利率，同時(shí)一并超量續(xù)作即將到期的MLF。

2.人民幣兌美元即期周四收漲逾百點(diǎn)，中間價(jià)則大漲近220點(diǎn)至半個(gè)月新高。美聯(lián)儲(chǔ)加息已被充分預(yù)期，美元指數(shù)大幅回落提振中間價(jià)。

3.國(guó)家能源局下發(fā)通知，要求各地發(fā)改委有序推進(jìn)“煤改氣”；主要供氣企業(yè)要按計(jì)劃做好氣源供應(yīng)；煤炭企業(yè)要理釋放部分煤炭先進(jìn)產(chǎn)能，保障民生取暖用煤。

4.國(guó)家統(tǒng)計(jì)局稱(chēng)，現(xiàn)在企業(yè)普遍感覺(jué)到稅收、費(fèi)用包括各方面的成本負(fù)擔(dān)還比較重，從這個(gè)角度來(lái)講，中國(guó)也還有進(jìn)一步推進(jìn)減稅降費(fèi)的必要。

5.中國(guó)11月規(guī)模以上工業(yè)增加值同比增速較上月小幅回落，符合預(yù)期。中國(guó)1-11月規(guī)模以上工業(yè)增加值同比 6.6%。工業(yè)生產(chǎn)平穩(wěn)增長(zhǎng)，企業(yè)效益增長(zhǎng)較快。

6.中國(guó)11月消費(fèi)品零售同比增長(zhǎng)10.2%，較前月的10%有所抬頭，但低于預(yù)期的10.3%。當(dāng)月全國(guó)網(wǎng)上零售同比增長(zhǎng)33.6%，較10月41.5%的增速下滑。

7.中國(guó)11月發(fā)電量同比增長(zhǎng)2.4%，較前月5.3%大幅回落。1-11月份發(fā)電量同比增長(zhǎng)5.7%，1-10月同比增長(zhǎng)6%。

8.中國(guó)1-11月全國(guó)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資增速7.5%，比1-10月的水平低0.3個(gè)百分點(diǎn)。商品房銷(xiāo)售面積增速也有所回落，但銷(xiāo)售額增速輕微上升。

9.數(shù)據(jù)顯示，11月末，全國(guó)商品房待售面積為59606萬(wàn)平方米，比10月末的60258萬(wàn)平方米減少653萬(wàn)平方米，商品房待售面積持續(xù)減少，去庫(kù)存取得相應(yīng)效果。

10.中國(guó)前11月城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資同比增速7.2%，符合預(yù)期，較前值小幅回落。1-11月民間固定資產(chǎn)投資增長(zhǎng)5.7%，回落0.1個(gè)百分點(diǎn)。

11.在隔夜美聯(lián)儲(chǔ)宣布加息之后，中國(guó)央行14日上調(diào)公開(kāi)市場(chǎng)逆回購(gòu)操作中標(biāo)利率和MLF操作利率，但調(diào)整幅度較小，均為上行5個(gè)基點(diǎn)。

12.四大行11月份新增人民幣貸款1766億元，11月末人民幣貸款總額42.9萬(wàn)億元。

13.商務(wù)部數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)1-11月FDI金額8036.2億元人民幣，同比增長(zhǎng)9.8%；10月同比增長(zhǎng)5%。

14.統(tǒng)計(jì)局稱(chēng)，中國(guó)11月城鎮(zhèn)調(diào)查失業(yè)率和31個(gè)大城市調(diào)查失業(yè)率都保持在4.9%左右。

（以上信息由中航期貨許毛桉編輯整理）