吉姆.羅杰斯，現(xiàn)代華爾街的風(fēng)云人物，被譽(yù)為最富遠(yuǎn)見的國(guó)際投資家，是美國(guó)證券界最成功的實(shí)踐家之一。他畢業(yè)于耶魯大學(xué)和牛津大學(xué)，選擇投資管理行業(yè)開始了自己的職業(yè)生涯。1970年和索羅斯共同創(chuàng)建量子基金。量子基金連續(xù)十年的年均收益率超過(guò)50%。1980年，37歲的羅杰斯從量子基金退出， 他杰出的投資研究能力為他自己積累了數(shù)千萬(wàn)美元的巨大財(cái)富。1980年后，羅杰斯開始了自己的投資事業(yè)。已經(jīng)成為全世界最偉大的投資家之一。

羅杰斯最為突出的特點(diǎn)是經(jīng)常在市場(chǎng)最瘋狂時(shí)，頭腦出奇的冷靜，一直等待，直到市場(chǎng)開始以跳空缺口的方式運(yùn)行時(shí)，他又變成了一個(gè)果斷的沽空者。幾天后，人們就能看到原來(lái)那些瘋狂的投資者成了恐慌一族。正如他所說(shuō)：“如果市場(chǎng)繼沿著不應(yīng)該的方向運(yùn)行，特別是如果到了瘋狂的高潮，于是你就知道市場(chǎng)又將給你提供一個(gè)賺大錢的機(jī)會(huì)?！?/p>

羅杰斯投資法則

勤奮

“我并不覺(jué)得自己聰明，但我確實(shí)非常、非常、非常勤奮地工作。如果你能非常努力地工作，也很熱愛(ài)自己的工作，就有成功的可能”。這一點(diǎn)，索羅斯也加以證實(shí)，在接受記者采訪時(shí)，索羅斯說(shuō)，“羅杰斯是杰出的分析師，而且特別勤勞，一個(gè)人做六個(gè)人的工作”。

評(píng)價(jià)：一份耕耘一份收獲，但也要注意看“場(chǎng)所”。勤奮首先是一種精神狀態(tài)：每次行動(dòng)之先，是慎密的思考和研究：是“精打細(xì)算之后準(zhǔn)確地出擊”!

獨(dú)立思考

“我總是發(fā)現(xiàn)自己埋頭苦讀很有用處。我發(fā)現(xiàn)，如果我只按照自己所理解的行事，既容易又有利可圖，而不是要?jiǎng)e人告訴我該怎么做。”羅杰斯從來(lái)都不重視華爾街的證券分析家。他認(rèn)為，這些人隨大流，而事實(shí)上沒(méi)有人能靠隨大流而發(fā)財(cái)?！拔铱梢员ＷC，市場(chǎng)永遠(yuǎn)是錯(cuò)的。必須獨(dú)立思考，必須拋開羊群心理。”

評(píng)價(jià)：“每個(gè)人都必須找到自己成功的方式，這種方式不是政府所引導(dǎo)的，也不是任何咨詢機(jī)構(gòu)所能提供的，必須自己去尋找?！?/p>

別進(jìn)商學(xué)院

“學(xué)習(xí)歷史和哲學(xué)吧，干什么都比進(jìn)商學(xué)院好;當(dāng)服務(wù)員，去遠(yuǎn)東旅行?！绷_杰斯在哥倫比亞經(jīng)濟(jì)學(xué)院教書時(shí)，總是對(duì)所有的學(xué)生說(shuō)，不應(yīng)該來(lái)讀經(jīng)濟(jì)學(xué)院，這是浪費(fèi)時(shí)間，因?yàn)樗闵蠙C(jī)會(huì)成本，讀書期間要花掉大約10萬(wàn)美元，這筆錢與其用來(lái)上學(xué)，還不如用來(lái)投資做生意，雖然可能賺也可能賠，但無(wú)論賺賠都比坐在教室里兩三年，聽那些從來(lái)沒(méi)有做過(guò)生意的“資深教授”對(duì)此大放厥詞地空談要學(xué)到的東西多。

評(píng)價(jià)：成功并不完全取決于專業(yè)知識(shí)，更主要的是一種思維方法和行為能力。哲學(xué)能使人聰明，而歷史使人溫故而知新，更加明智。

絕不賠錢法則

“除非你真的了解自己在干什么，否則什么也別做。假如你在兩年內(nèi)靠投資賺了50%的利潤(rùn)，然而在第三年卻虧了50%，那么，你還不如把資金投入國(guó)債市場(chǎng)。 你應(yīng)該耐心等待好時(shí)機(jī)，賺了錢獲利了結(jié)，然后等待下一次的機(jī)會(huì)。如此，你才可以戰(zhàn)勝別人。”“所以，我的忠告就是絕不賠錢，做自己熟悉的事，等到發(fā)現(xiàn)大好機(jī)會(huì)才投錢下去。”

評(píng)價(jià)：知己知彼，百戰(zhàn)百勝!不打無(wú)準(zhǔn)備之仗!

價(jià)值投資法則

如果你是因?yàn)樯唐肪哂袑?shí)際價(jià)值而買進(jìn)，即使買進(jìn)的時(shí)機(jī)不對(duì)，你也不至于遭到重大虧損?！捌匠r(shí)間，最好靜坐，愈少買賣愈好，永遠(yuǎn)耐心地等候投資機(jī)會(huì)的來(lái)臨。”“我不認(rèn)為我是一個(gè)炒家，我只是一位機(jī)會(huì)主義者，等候機(jī)會(huì)出現(xiàn)，在十足信心的情形下才出擊”羅杰斯如是說(shuō)。

評(píng)價(jià)：“錯(cuò)過(guò)時(shí)機(jī)”勝于“搞錯(cuò)對(duì)象”：不會(huì)全軍復(fù)沒(méi)!當(dāng)然，最好是恰到好處契準(zhǔn)目標(biāo)!

等待催化因素的出現(xiàn)

市場(chǎng)走勢(shì)時(shí)常會(huì)呈現(xiàn)長(zhǎng)期的低迷不振。為了避免使資金陷入如一潭死水的市場(chǎng)中，你就應(yīng)該等待能夠改變市場(chǎng)走勢(shì)的催化因素出現(xiàn)。

評(píng)價(jià)：“萬(wàn)事具備，只欠東風(fēng)”耐心等待時(shí)機(jī)和契機(jī)!

靜若處子法則

投資的法則之一是袖手不管，除非真有重大事情發(fā)生。大部分的投資人總喜歡進(jìn)進(jìn)出出，找些事情做。他們可能會(huì)說(shuō)“看看我有多高明，又賺了3倍”。然后他們又去做別的事情，他們就是沒(méi)有辦法坐下來(lái)等待大勢(shì)的自然發(fā)展。羅杰斯對(duì)“試試手氣”的說(shuō)法很不以為然?！斑@實(shí)際上是導(dǎo)致投資者傾家蕩產(chǎn)的絕路。若干在股市遭到虧損的人會(huì)說(shuō)：‘賠了一筆，我一定要設(shè)法把它賺回來(lái)。’越是遭遇這種情況，就越應(yīng)該平心靜氣，等到市場(chǎng)有新狀況。

羅杰斯的故事

他曾經(jīng)兩次環(huán)游世界，第一次在1990年，騎著摩托車，去50多個(gè)國(guó)家，花了近兩年時(shí)間;第二次是1999年，開著奔馳旅行車，歷時(shí)三年，途經(jīng)116個(gè)國(guó)家，從冰島出發(fā)經(jīng)過(guò)歐洲、日本、中國(guó)、俄羅斯、非洲、南極、澳大利亞、南美洲然后回到美國(guó)，打破了吉尼斯世界記錄。“我和太太的環(huán)球旅行有兩個(gè)成果，一個(gè)是Adventure Capitalist正式出版，另一個(gè)成果就是我第一個(gè)女兒的出生?！?/p>

“ADVENTURE CAPITALIST”是羅杰斯的旅行手記，他用投資家的眼光洞察所到之處的投資機(jī)會(huì)。通常，他認(rèn)為進(jìn)入一個(gè)國(guó)家后，只要兌換這個(gè)國(guó)家的貨幣，使用這個(gè)國(guó)家的貨幣時(shí)沒(méi)有問(wèn)題，在開車的過(guò)程中只要這個(gè)國(guó)家的道路交通條件良好，那這個(gè)國(guó)家就是可以投資的。

“貨幣確實(shí)非常重要。很多國(guó)家都實(shí)行外匯管制，所以我們?yōu)榱隋X的問(wèn)題傷透了腦筋，有時(shí)候出于無(wú)奈還必須走私現(xiàn)金，然后在黑市上兌換。這些國(guó)家顯然還不太適合投資。”羅杰斯不無(wú)感慨地說(shuō)起他和太太在某國(guó)的遭遇--當(dāng)他在當(dāng)?shù)氐腶tm機(jī)上取錢時(shí)，正準(zhǔn)備拿回信用卡的當(dāng)口，卻不料錢被ATM機(jī)鬼神差地“吃”了進(jìn)去。無(wú)處伸冤的羅杰斯最后只能找到當(dāng)?shù)氐暮谑贮h，把吃進(jìn)ATM機(jī)里的錢硬生生地掏了出來(lái)。

在非洲的博茨瓦納，他驚訝地發(fā)現(xiàn)城市中到處是高級(jí)轎車，當(dāng)?shù)氐呢泿趴梢宰杂蓛稉Q，這個(gè)國(guó)家有三年的外匯儲(chǔ)備，政府預(yù)算和外貿(mào)都是順差，而股票市場(chǎng)只有7名職員和7只股票，股價(jià)很低還有現(xiàn)金紅利。羅杰斯當(dāng)即購(gòu)買了全部股票，并委托經(jīng)紀(jì)人買下以后上市的每一只股票。結(jié)果，2002年博茨瓦納被《商業(yè)周刊》評(píng)為10年來(lái)增長(zhǎng)最快的國(guó)家。

這些故事讓羅杰斯很興奮：“我們每到一個(gè)地方，都盡量和當(dāng)?shù)厝送酝。盟麄兊纳罘绞襟w會(huì)他們的生活，從中可以學(xué)到很多很多的東西，包括發(fā)現(xiàn)很多投資機(jī)會(huì)?！杯h(huán)游世界的浪漫夢(mèng)想就這樣和金融投資考察實(shí)現(xiàn)了無(wú)縫連接，就像他自己說(shuō)的，“賺錢和理想融合是最美妙的事情?！?/p>

羅杰斯自述：關(guān)于投資與生活

不要太過(guò)早去結(jié)婚 也不要過(guò)早來(lái)投資

我在這一生當(dāng)中是有一些失敗的。我的第一段婚姻，確實(shí)是一個(gè)很大的錯(cuò)誤。我當(dāng)時(shí)太年輕了，我們最后很傷心，最后終于結(jié)束了。我希望大家也都能夠從中學(xué)習(xí)到不要太早結(jié)婚，我也是告訴我的孩子，要到28歲再結(jié)婚，首先你要去旅游，要去看看世界，要去經(jīng)歷一些事情，如果太年輕結(jié)婚的話，這個(gè)會(huì)帶來(lái)災(zāi)難性的后果，所以我們要等一等。你現(xiàn)在有女朋友了嗎?我個(gè)人的建議就是，你可以結(jié)婚了，但是首先你要準(zhǔn)備好，這個(gè)時(shí)候不是一定急著要去結(jié)婚，結(jié)婚一定要非常慎重，否則的話你要是娶錯(cuò)了，或者嫁錯(cuò)了的話，最后的結(jié)果就會(huì)很慘很慘，這是很大的錯(cuò)誤了，我也有其他的錯(cuò)誤，比如說(shuō)投資方面的錯(cuò)誤。關(guān)于我這個(gè)錯(cuò)誤和失敗的經(jīng)歷我可以寫一本書了。首先我想告訴你們，我在回顧這一生的時(shí)候，在回顧這些錯(cuò)誤的時(shí)候，主要是對(duì)于我做的事情研究不足，我太傲慢自大了，太自信了，有些東西我以為只有我知道，所以我犯了錯(cuò)誤，我是由于太過(guò)于自信，過(guò)于所謂的沒(méi)有做足功課，比如說(shuō)互聯(lián)網(wǎng)的投資，我的投資就犯了錯(cuò)誤，我的建議不要太過(guò)早去結(jié)婚，也不要過(guò)早來(lái)投資，你要確信一切都準(zhǔn)備成熟了才能去投資。

一定要學(xué)會(huì)獨(dú)立的思考

對(duì)于金融從業(yè)者的建議，就是我前面關(guān)于財(cái)富管理行業(yè)的建議是一樣的，中國(guó)的金融未來(lái)，一定比其他國(guó)家更加美好，有一些人可能他不喜歡金融，他就不會(huì)在金融行業(yè)成功，如果你喜歡金融行業(yè)的話，應(yīng)該繼續(xù)待在這個(gè)行業(yè)里面。我給你的建議是什么，不斷的學(xué)習(xí)。我一直在學(xué)習(xí)金融史，我會(huì)看過(guò)去的是什么樣，你怎么樣找到那些會(huì)很好的領(lǐng)域，最為重要的就是不要從眾。一定要獨(dú)立思考做那些大眾相反的事，如果所有人都在買你就不要買了，如果所有人都在賣你就不要賣了，大家都在買的時(shí)候你也不要買。我們都是人，所以我們都會(huì)受別人的影響，但是一定要學(xué)會(huì)獨(dú)立的思考，我一直教我的兩個(gè)女兒，我覺(jué)得重要的一點(diǎn)就是你們要能夠獨(dú)立思考，你要有好奇心，要在世界有很多的好奇，但是不要輕信別人的說(shuō)法，獨(dú)立的思考，這是你成功的方法，我也教我的女兒一定要小心男孩子。

我是如何教女兒的

首先我的建議，就是要學(xué)兩種語(yǔ)言，在她的一生當(dāng)中必須要說(shuō)兩種以上的語(yǔ)言，這一點(diǎn)很重要，我花了很多時(shí)間精力和金錢，確保我的女兒至少能說(shuō)兩種語(yǔ)言，我個(gè)人的看法是中文和英文是最好的語(yǔ)言組合，也可以是中文和西班牙語(yǔ)和其他的外語(yǔ)組合，一定要確保你的女兒至少學(xué)兩個(gè)語(yǔ)言，如果現(xiàn)在就能夠來(lái)去培養(yǎng)的話，一出生就培養(yǎng)的話，我們可以給她放一些英文的DVD，所以從小就能夠來(lái)學(xué)習(xí)英文，或者是可以讓她看英文電視，幫助她來(lái)學(xué)習(xí)第二語(yǔ)言，如果現(xiàn)在就開始學(xué)習(xí)的話，她就有非常自然學(xué)習(xí)的過(guò)程。第二點(diǎn)，要確保她有獨(dú)立思維，獨(dú)立學(xué)習(xí)，不管她學(xué)到什么樣的知識(shí)，她一定要帶著一種批判性的思維，不是說(shuō)別人人云亦云要去質(zhì)疑，要去對(duì)后面的原因和道理進(jìn)行一個(gè)挖掘，然后就是要小心男孩。

未來(lái)大有可為，現(xiàn)在很多在網(wǎng)上我們可以做以前做不到的事情，比如說(shuō)我跟中國(guó)人交流的時(shí)候，以前我要寫一封信，我首先在中國(guó)要找到這個(gè)人，然后找到他的地址，給他寫一封紙質(zhì)的信，希望他給我回信，可能需要兩三個(gè)月的時(shí)間，這是以前，現(xiàn)在完全不需要了，你的女兒可以在網(wǎng)上做任何事情，包括P2P，這也是未來(lái)的趨勢(shì)。確保我們的女兒還有孩子要盡早來(lái)了解互聯(lián)網(wǎng)，我的女兒3歲她已經(jīng)了解互聯(lián)網(wǎng)了。

給女兒的禮物

羅杰斯的《給女兒的禮物》(A Gift to My Children)，出版于2009年，文章內(nèi)容誠(chéng)懇真摯，智慧滿溢，里面的經(jīng)典語(yǔ)錄，相信能夠給投資者帶來(lái)一些啟迪：

1、 永遠(yuǎn)買高質(zhì)量的商品，它們不但耐用，而且殘存價(jià)值高。

2、 在開長(zhǎng)途車或在公共場(chǎng)合露面之前，記得要先去洗手間。

3、 學(xué)會(huì)打字和縫紉，我不會(huì)，故而常后悔。

4、 學(xué)會(huì)心算，雖然到處都有計(jì)算器，但心算會(huì)讓你對(duì)數(shù)字更敏感，從而發(fā)現(xiàn)別人視而不見的機(jī)會(huì)。心算能讓你們受益終生。

5、 照顧好自己，一個(gè)人如果身體不好、休息不好，則很難成功。你們知道媽媽經(jīng)常給你們擦防曬霜，她是對(duì)的。

6、 當(dāng)面臨壓力和混亂時(shí)，記得要冷靜。這能讓你做出清醒決定，也能讓別人注意到你們的冷靜沉著。我經(jīng)常頭腦發(fā)熱，現(xiàn)在常常后悔。

7、 與人有約，一定要早到。你這樣做，不但能讓自己保持高效，還能給人以好印象，因?yàn)榇蠖鄶?shù)人都遲到，還有人每次都遲到。

8、 去采購(gòu)食品之前，記得要吃飽。如果你餓著肚子，將會(huì)買回一大堆超出所需的食物。

9、 如果你們借錢，一定要提前還，至少要按時(shí)還。好的信用至關(guān)重要，壞的信用記錄會(huì)困擾你許多年。

10、 等你們長(zhǎng)大了，會(huì)跟男孩們打交道。我希望永遠(yuǎn)給你們建議和警告。與他們交往的基本原則是：記住他們對(duì)你們的需求遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于你們對(duì)他們的需求。當(dāng)他們狂熱追你們的時(shí)候，他們會(huì)許下千萬(wàn)條諾言。實(shí)話告訴你們，這種漂亮話我能說(shuō)得比他們好。直接忽略他們，對(duì)自己誠(chéng)實(shí)。當(dāng)聽到荒謬的許諾、奉承、夸獎(jiǎng)時(shí)，運(yùn)用你們的常識(shí)。不要追隨男孩們轉(zhuǎn)學(xué)、遷徙、換工作。讓他們來(lái)追隨你。

11、 等你們長(zhǎng)大了，要知道你們單獨(dú)去酒吧幾乎沒(méi)什么好處。吧臺(tái)的少爺們知道的、經(jīng)歷的比你們多得多，他們會(huì)從你們這里討便宜。

12、 要警惕：許多看上去跟你爸爸或爺爺一樣年紀(jì)的人，并不會(huì)把你們當(dāng)成他的女兒或?qū)O女。

13、 在你們28歲之前不要結(jié)婚，只有到了這個(gè)年紀(jì)，你們才會(huì)對(duì)自身、對(duì)世界有所了解。

14、 任何貼著“必看”、“必讀”、“必須試試”標(biāo)簽的東西，都要避開，尤其是流行的，更要退避三舍。保持良好的教養(yǎng)，無(wú)論身處何方，無(wú)論對(duì)面是誰(shuí)。這可以把你與他人永久區(qū)分開來(lái)。在任何社會(huì)，都要入鄉(xiāng)問(wèn)俗、入鄉(xiāng)隨俗。

15、 無(wú)論在哪兒都要警惕從政的人，他們也就是在小時(shí)了了，大未必佳。

16、 永遠(yuǎn)不要問(wèn)別人賺多少錢以及某樣?xùn)|西值多少錢。不要告訴別人你的東西多少錢買的。不要跟人談?wù)撃阗嵍嗌馘X以及有多少身家。這是咱們家族根深蒂固的傳統(tǒng)，從我的爺爺那輩開始，大家就遵循，因?yàn)檎務(wù)撨@些事不但扎眼，而且缺乏教養(yǎng)，至少對(duì)我們家而言是這樣。證明自己要靠行為，而不是談錢。如今很多人喜歡談錢，但我不希望你們這樣。

17、 非常重要的一點(diǎn)：要分清好工作與生活的邊界。下班后不要跟同事們?nèi)コ猿院群?，你?huì)發(fā)現(xiàn)，當(dāng)老板的從來(lái)不會(huì)這么干，所以他們才是老板。永遠(yuǎn)沒(méi)必要跟老板去喝酒，尤其是兩人單獨(dú)。永遠(yuǎn)不要在商務(wù)午餐時(shí)飲酒。最后，還有很重要的一點(diǎn)，避免發(fā)生辦公室戀情。這件事總是以個(gè)人和職業(yè)的悲劇而結(jié)束。

18、 一旦你對(duì)自己有了清醒的認(rèn)識(shí)和理解，記住你是誰(shuí)，并且保持住。我有時(shí)還會(huì)迷失，感情用事，或者做自己不擅長(zhǎng)的事。當(dāng)回首往昔，我真想踢自己，讓自己對(duì)自己誠(chéng)實(shí)。例如，我投資的時(shí)候，有時(shí)會(huì)跟著感覺(jué)走。我經(jīng)常后悔，自己沒(méi)有堅(jiān)守住自己最擅長(zhǎng)的領(lǐng)地，無(wú)論是投資，還是做別的。