雖然“7翻身”并未兌現，但對8月行情，賣方并不悲觀。中信建投首席策略分析師張玉龍表示，慢牛行情正悄然來臨，成長板塊將引領市場上行。安信證券首席策略分析師陳果在昨日也發(fā)文稱，市場即將迎來新一輪上升行情，現階段應積極布局。向哪個方向布局？近期，市場中最熱的莫過于科創(chuàng)板，這股“科技風”也正吹向A股其他板塊。在各家券商的8月十大金股名單里，電子、通信和醫(yī)藥生物類個股的“入圍”比例已明顯上升。

先回顧券商的7月金股表現，在漲幅靠前個股中，百傲化學月漲幅35.71%居首位，韋爾股份月上漲22.65%，這兩只個股均來自國盛證券的金股組合。排在第三位的則是由安信證券推薦的滬電股份，月漲幅20.26%。同期，上證綜指和滬深300分別下跌1.56%和上漲0.26%?？傮w來看，券商的金股組合表現較強。

7月初，在各家券商的布局策略中，西南證券的判斷較為“精準”。其在策略報告中指出市場風格切換已初現端倪，并在金股組合中調入了多只科技股和農業(yè)股。其十大金股組合中，來自農林牧漁板塊的中牧股份和電子板塊標的兆易創(chuàng)新月漲幅最高，分別為18.1%和12.8%。

對于8月策略，西南證券表示繼續(xù)看好成長股。其邏輯是對成長股而言，成長股的業(yè)績拐點要優(yōu)于流動性。只要業(yè)績向上拐點出現，即使流動性不放松，成長股仍然能有較高的超額收益。

正是基于對風格轉換的判斷，在券商發(fā)布的8月金股組合中，電子、通信和醫(yī)藥生物等行業(yè)個股被紛紛納入到名單內。比如，在國金證券的十大金股中，多數股票都來自電子通信和醫(yī)藥生物板塊。

招商證券也認為，“布局科技拐點，擁抱景氣趨勢”是當前的主要投資思路。目前來看，半導體和通信設備等細分科技領域有望出現景氣拐點，云計算、醫(yī)療信息化、物聯網和光伏風電有望保持景氣趨勢。

這些8月金股的“含金量”究竟如何？8月前兩個交易日，大盤整體表現較為疲弱，但部分金股表現依舊不俗?？藖頇C電在兩個交易日內收獲超過7%的漲幅；良信電器和三美股份也緊隨其后，連續(xù)兩日上漲。

從盈利指標看，目前漲幅居前的幾只個股有一個共同特點，即半年報業(yè)績均出現較大增長，超出市場預期。例如，克來機電2019年上半年營業(yè)收入同比增長45.33%，凈利潤同比增長62.58%。良信電器上半年營業(yè)總收入同比增長17.8%，凈利潤同比增長23.1%。

此外，在最近的券商評級中，三美股份首次被西南證券覆蓋，給予“增持”評級。西南證券認為，三美股份逆周期擴張鞏固其制冷劑領軍者地位，未來將享受景氣反轉紅利。

對于風格轉換，也有一些券商相對比較謹慎，認為“科技風口還沒有真正來臨”，仍需等待。瑞銀證券中國股票策略團隊表示，對A股市場持謹慎看好的立場，建議繼續(xù)超配消費板塊和行業(yè)龍頭，大盤股或將繼續(xù)跑贏小盤股。