今日股指現(xiàn)貨震蕩走高，短期反彈格局延續(xù)。300指數(shù)收盤報  3121.40點，跌-0.15%。IF1105較前一日上漲 3.0 點至3133.0點，收盤升水為11.30點，升水恢復(fù)。 盤后兩個活躍合約前10交易商主力空單較上一交易日大幅減少至8084手。 期指總成交量增加至18.0 萬， 持倉為39676手， 較前一日減少近 3000手。 

期現(xiàn)套利方面，今日各合約升水回升，主力合約在無套利機會區(qū)間內(nèi)運行。當(dāng)前IF1105升水在-3.2至10.4點內(nèi)波動，日內(nèi)升水減少。 跨期套利方面， IF1105與IF1106合約日內(nèi)價差在10-15點內(nèi)波動；IF1105 合約與 IF1109 合約日內(nèi)價差在50點上下波動。

ETF 基金配比（180ETF：深 100ETF=0.65:0.35）組合套利分析：受期指跌幅小于300指數(shù)影響， ETF組合跟蹤套利部分合約今日收益為負(fù)。 最好的 IF1112收益為0.07%。

Alpha 股票組合4月15日更換了期貨合約， 同時對股票組合進行了更換。自 4月 15 日至今策略收益率為 1.06%，同期 300 指數(shù)收益率為-7.07%。同期股票組合收益率為-5.51%。

2011年5月9日套利機會提示：  IF1105 升水增加，當(dāng)前點位正向套利機會較少?？缙谔桌矫妫瑢τ?IF1105 和IF1109 合約，價差在 60 點以上嘗試做買 5拋9套利，50點附近平倉。