銅

昨日國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)有回調(diào)跡象，上證指數(shù)震蕩向下回落40多個(gè)點(diǎn)，滬銅上午盤震蕩向上，下午盤在外盤拉動(dòng)下低開向前。倫銅相對(duì)來說要強(qiáng)得多，上漲100多個(gè)點(diǎn)并創(chuàng)新高6236.6美元。美原油盤中起伏較大，以0.55的微漲收盤，繼上日的十字線后又形成一個(gè)上吊線，原油后市上漲動(dòng)力明顯減弱；美指雖創(chuàng)新低77.43，但跌幅開始收縮。目前來看，銅市存在著外強(qiáng)內(nèi)弱的現(xiàn)象，倫銅在指引著滬銅走勢(shì)，但倫銅現(xiàn)已進(jìn)入80以上的超買區(qū)，有向下修整的必要。今日滬銅在昨晚外盤的漲勢(shì)下會(huì)高開，但由于滬銅存在著獲利回吐的可能。

預(yù)計(jì)今日可能會(huì)高開震蕩向下，可考慮待其企穩(wěn)時(shí)少量多單逢低買入嘗試

陳銀銀13588708703

鋅

國(guó)內(nèi)滬鋅昨日再度高開低走，高位壓力逐漸顯現(xiàn)，報(bào)收15300，沒有創(chuàng)出新高；隔夜倫鋅受益于技術(shù)性買盤及經(jīng)濟(jì)樂觀情緒，報(bào)收1920，漲幅逾3%。目前金屬行情變化與股市依舊保持較為緊密的同漲同跌，因?yàn)槟壳皟烧叨际橇鲃?dòng)性多寡的表現(xiàn)，商品基本面目前不被市場(chǎng)重視。但面對(duì)著技術(shù)指標(biāo)的高位鈍化以及期價(jià)短期內(nèi)已形成巨大漲幅，筆者認(rèn)為目前繼續(xù)追高不是非?？扇?，后市應(yīng)當(dāng)逐漸謹(jǐn)慎。

多單逢高減倉(cāng)

吳元豐

13738109096

橡膠

國(guó)內(nèi)滬膠昨日試探19000未果后震蕩走低，三連陰的形態(tài)顯示19000一線的壓力較大，日膠在190-200區(qū)間震蕩，多頭基金持倉(cāng)占明顯優(yōu)勢(shì)。目前泰國(guó)批發(fā)市場(chǎng)成交減少，膠農(nóng)惜售情緒較重，國(guó)內(nèi)上交所庫(kù)存逐日增加。短期滬膠在18500-19000區(qū)間形成拉鋸，關(guān)注5天線的支撐情況。

短線交易

陳晨

13616553625

燃料油

隔夜NYMEX 9月原油期貨收十字星線。油價(jià)上漲0.55美元，漲幅0.77%，收?qǐng)?bào)71.97美元/桶。歐美今日公布的數(shù)個(gè)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)大多表現(xiàn)較好，提升了投資者對(duì)于全球經(jīng)濟(jì)以及原油需求盡快復(fù)蘇的預(yù)期。EIA公布的美國(guó)上周原油庫(kù)存增加170萬(wàn)桶，至3.495億桶，預(yù)期為增加80萬(wàn)桶，汽油庫(kù)存減少20萬(wàn)桶，至2.129億桶，預(yù)期為減少100萬(wàn)桶。原油預(yù)期壓力在布林線上軌附近。國(guó)內(nèi)燃油短期在3850-3900區(qū)間附近。

短線交易

大豆

隔夜美盤上漲13美分至1045美分/蒲式耳，出于對(duì)美國(guó)中西部作物帶本周末可能出現(xiàn)高溫天氣的擔(dān)憂，價(jià)格有所走高?；久嫔?，市場(chǎng)人士認(rèn)為雖然目前美國(guó)大豆生長(zhǎng)狀況良好，但另一方面由于前期播種進(jìn)度略有落后導(dǎo)致目前作物生長(zhǎng)速度落仍后于平均水平，因此多空因素都對(duì)行情產(chǎn)生影響。技術(shù)上，美盤經(jīng)連續(xù)上漲也已處于超買之中，后市調(diào)整可能性加大。

大連大豆周三收盤上漲30元至3724元/噸，受隔夜美盤強(qiáng)勢(shì)調(diào)整的支持，當(dāng)天連豆跳空高開，盤中走勢(shì)雙邊震蕩，持倉(cāng)量減2萬(wàn)手，成交量減少近13萬(wàn)手至25萬(wàn)手，全天行情運(yùn)行在周二日Ｋ線的上影線范圍內(nèi)，盤中減倉(cāng)縮量顯示多空分歧有所削弱，市場(chǎng)經(jīng)過大幅波動(dòng)后有內(nèi)在修整需求。技術(shù)上，3760元附近仍對(duì)價(jià)格構(gòu)成壓力，同時(shí)昨日盤中走勢(shì)明顯受到滬深股市等周邊市場(chǎng)的影響，顯示連豆資金市特征依舊。

鑒于隔夜美盤繼續(xù)走高，建議投資者多單持有

李飚

85058132

13646850070

豆油

隔夜美盤12月豆油收盤38.23美分/磅，上漲0.06美分，市場(chǎng)跟隨大豆小幅走高。大連豆油1005合約周三上漲54元至7620元/噸，當(dāng)天市場(chǎng)持倉(cāng)增2.6萬(wàn)手至36.7萬(wàn)手，成交量放大至86萬(wàn)手的合約新高，新多介入較為踴躍?，F(xiàn)貨方面，國(guó)內(nèi)四級(jí)豆油報(bào)價(jià)6900～7400元/噸，最高報(bào)價(jià)再漲200元，現(xiàn)貨反彈勢(shì)頭也較為強(qiáng)勁。技術(shù)上，連豆油已經(jīng)連續(xù)五個(gè)交易上漲，累計(jì)漲幅超過400元，市場(chǎng)已處于超買之中，雖然高位新多依然踴躍，但空方打壓亦較為堅(jiān)決。因此后市若缺乏美盤指引，連豆油再持續(xù)上揚(yáng)的可能性不大。

投資者手中前期多單持有，新多追高亦謹(jǐn)慎

油脂

【進(jìn)口油脂油料到港成本(元/噸)】8月06日，美國(guó)大豆(10月船期)3930，巴西大豆(10月船期)：3804，加拿大菜籽（9/10月船期）4162

大馬棕櫚油24度(8月船期)6393，巴西毛豆油(9月船期)7729

國(guó)內(nèi)豆粕、豆油現(xiàn)貨需求有所起色，油廠挺價(jià)惜售心理較重。國(guó)儲(chǔ)大豆拍賣，內(nèi)蒙古會(huì)場(chǎng)3750元/噸，成交三等黃大豆4335噸；黑龍江訥河3790元/噸，成交二等黃大豆562噸，此次成交打破前兩次拍賣無(wú)成交的尷尬局面，也表明隨著國(guó)際大豆期貨價(jià)格快速上漲，國(guó)內(nèi)大豆價(jià)格亦水漲船高，部分需求方開始接受國(guó)儲(chǔ)拍賣價(jià)格，對(duì)國(guó)內(nèi)連豆期價(jià)上漲起到一定支撐作用。今日又將拍賣大豆。目前情況，美豆在900美分線上盤整3周后加速上沖，主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手南美大豆供應(yīng)國(guó)庫(kù)存量低。10月到11月全球?qū)γ绹?guó)大豆及大豆制品的進(jìn)口需求可能超出美國(guó)能夠出口的數(shù)量。全球庫(kù)存消費(fèi)比遠(yuǎn)低于8%的平均水平，這將對(duì)大豆構(gòu)成長(zhǎng)期利多。短期重點(diǎn)關(guān)注通脹預(yù)期、原油價(jià)格和天氣炒作。

預(yù)計(jì)油脂1001各合約今日價(jià)格平開震蕩。多單參與，不宜做空

彭盛13588140689

白糖

周三ICE原糖期貨沖高回落，收盤小幅上漲，近月10月合約上漲2點(diǎn)以19.37美分報(bào)收。國(guó)內(nèi)鄭糖早盤振蕩，下午快速回落，回補(bǔ)前日上漲的跳空缺口，從技術(shù)上看，后市仍有繼續(xù)調(diào)整的要求，向下考驗(yàn)5日均線和布林線中軌的支撐。

倉(cāng)單情況：昨天交易所公布倉(cāng)單36997張減少80張，另有效申報(bào)2247張不變，合計(jì)39244張。

現(xiàn)貨方面：昨天下午各主產(chǎn)區(qū)報(bào)價(jià)持穩(wěn)，成交一般或偏淡。具體情況：柳州：中間商報(bào)價(jià)3790元/噸。南寧：中間商報(bào)價(jià)3800--3830元/噸；南華集團(tuán)報(bào)價(jià)3800元/噸。湛江：倉(cāng)庫(kù)自提3850元/噸，船板報(bào)價(jià)3900元/噸。昆明：報(bào)價(jià)3680--3700元/噸。烏魯木齊：暫無(wú)報(bào)價(jià)。

短空參與，長(zhǎng)線多單待回穩(wěn)后介入

盧靜

85058089

13588186981

小麥

美國(guó)小麥期貨周三下滑，受CBOT玉米期貨下跌的擴(kuò)散效應(yīng)及小麥供應(yīng)充足打壓。CBOT 9月小麥期貨收低13 1/2美分至每蒲式耳5.28 3/4美元。鄭州強(qiáng)麥昨日縮量減倉(cāng)下跌，周邊未能提供支撐加上基本面缺乏利好，強(qiáng)麥期價(jià)下探，昨日的托市麥拍賣成交率創(chuàng)下最低11.05%，顯示今夏小麥消費(fèi)疲軟，四月份以來成交比率維持低位，但政府托市麥投放數(shù)量不變，市場(chǎng)供應(yīng)充足?，F(xiàn)貨方面表現(xiàn)堅(jiān)挺，據(jù)各地價(jià)格監(jiān)測(cè)，進(jìn)入8月上旬，地處黃淮小麥產(chǎn)區(qū)的山東、安徽、江蘇等地市場(chǎng)小麥及面粉購(gòu)銷價(jià)格全面上漲，業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)后期市場(chǎng)小麥與面粉價(jià)格將保持高位平穩(wěn)運(yùn)行，給期價(jià)一定支撐。

在供需環(huán)境寬松下強(qiáng)麥暫難改變震蕩走勢(shì)，暫以日內(nèi)交易為主，關(guān)注遠(yuǎn)月表現(xiàn)

張凌燕

13388609121

玉米

CBOT玉米期貨周三收低，因一私人公司的產(chǎn)量預(yù)估利空。9月玉米期貨收低7 1/2美分至每蒲式耳3.47美元，12月合約收低8 3/4美分至每蒲式3.57耳美元。大連玉米昨日窄幅整理，持倉(cāng)縮減，自七月中旬以來國(guó)家政策面主導(dǎo)下玉米期價(jià)波幅較小而持倉(cāng)持續(xù)流失，資金興趣缺乏。臨儲(chǔ)玉米拍賣已經(jīng)連續(xù)三周舉行，從成交情況看市場(chǎng)平靜對(duì)待，波瀾不興，拍賣價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格較為接近，在后期繼續(xù)定期拍賣的預(yù)期下市場(chǎng)參與步伐從容，成交比率在40%上下徘徊。消費(fèi)方面7月份生豬價(jià)格繼續(xù)保持小幅上漲態(tài)勢(shì),平均出場(chǎng)價(jià)格比上月底上漲9%,7月底豬糧比價(jià)比上月底上漲3%,連續(xù)六周保持在盈虧平衡點(diǎn)以上。 受政府收儲(chǔ)舉措以及消費(fèi)旺季來臨等因素,市場(chǎng)人士普遍預(yù)期下半年豬肉價(jià)格將走強(qiáng);但在生豬供給仍過剩的壓力下,豬肉價(jià)格或仍將于低位運(yùn)行。

操作上1001合約震蕩區(qū)間明顯，1600-1640之間的點(diǎn)位較為敏感，可耐心等待方向突破，日內(nèi)短線操作可關(guān)注1005合約

PTA

NYMEX原油期貨周三收盤小幅上漲，因美元疲軟抵消美國(guó)原油庫(kù)存增幅高于預(yù)期的影響。NYMEX9月原油期貨收漲0.55美元，漲0.77%，報(bào)每桶71.97美元。昨日鄭州PTA高開低走，主力909合約開盤報(bào)8448，收盤8388，日內(nèi)最高8460，最低8370元/噸。現(xiàn)貨方面昨日內(nèi)盤主流現(xiàn)貨現(xiàn)款自提成交水平價(jià)8300元/噸，外盤近洋現(xiàn)貨現(xiàn)款船板成交水平價(jià)980-990美元/噸，亞洲PX現(xiàn)貨價(jià)格1148-1149美元/噸FOB韓國(guó)。PTA期貨漲幅近日有所收緩，伴隨鄭交所預(yù)報(bào)倉(cāng)單昨日增加600張，逼倉(cāng)預(yù)期有所減弱，預(yù)期PTA短期頭部正在逐漸形成。

多單離場(chǎng)，短空參與

張周

85057179

黃金

NYMEX原油昨日繼續(xù)出現(xiàn)一定上漲，美原油主力09合約下破70美元未果后反彈，最終上漲0.55美元收于每桶71.97美元。今日早盤油價(jià)有一定震蕩走低。美國(guó)能源資料協(xié)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示：截止7月31日當(dāng)周，美原油庫(kù)存增加170萬(wàn)桶，預(yù)估為增加80萬(wàn)桶，汽油庫(kù)存減少20萬(wàn)桶，至2.129億桶。但經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)的利好以及美元的走軟抵消了庫(kù)存增加的影響使得油價(jià)探底回升。短線油價(jià)或有一定的震蕩下滑。昨日在股市以及大宗商品價(jià)格漲勢(shì)開始停滯的支撐下，美元也適時(shí)的結(jié)束了下跌勢(shì)頭。美元指數(shù)昨日?qǐng)?bào)收于77.582點(diǎn)，下跌0.044點(diǎn)。短線美元或有一定的震蕩反彈。短線金價(jià)受到高位多頭獲利了結(jié)的打壓，出現(xiàn)一定下滑。金價(jià)還有進(jìn)一步下滑的可能。美黃金主力12月合約昨日收于每盎司966.3美元，下跌3.4美元。今日早盤金價(jià)有一定走低，短線金價(jià)或繼續(xù)出現(xiàn)一定的偏弱下滑。上海期貨交易所黃金期貨收于每克211.38元，下跌1.71元。

今日金價(jià)應(yīng)繼續(xù)維持小幅震蕩，日內(nèi)短線震蕩思路交易，隔夜或有一定下滑

王大鵬

85100792

股指

消息面：人民幣兌美元中間價(jià)6.8306，貶值3個(gè)基點(diǎn)。受民間就業(yè)以及非制造業(yè)指數(shù)意外下滑，美股全線小幅走低，道指收于9280.97點(diǎn)下跌39.22點(diǎn)。短線美股走勢(shì)關(guān)注周末公布的美非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)。中國(guó)銀監(jiān)會(huì)提高對(duì)銀行資本充足率的要求，引發(fā)市場(chǎng)對(duì)內(nèi)地或采取措施抑制流動(dòng)性的擔(dān)憂，恒指有較大下滑。恒指收于20494.77點(diǎn)下跌301.66點(diǎn)。A股市場(chǎng)昨日出現(xiàn)較大震蕩下滑，受銀監(jiān)會(huì)要求的影響。上證指數(shù)收于3428.5點(diǎn)，下跌42.94點(diǎn)。

短線市場(chǎng)或出現(xiàn)一定上揚(yáng)行情，股指短線思路交易。關(guān)注跨月套利，控制持倉(cāng)