詹姆斯?西蒙斯(James Simons)

他是位傳奇投資人，全球收入最高的對沖基金經(jīng)理之一，年凈賺15億美元。同時他還是一位天才數(shù)學家。他3歲思考汽車耗油現(xiàn)象，20歲師從著名數(shù)學家安布羅斯和辛格，獲得麻省理工學院數(shù)學學士學位；23歲拿到數(shù)學博士學位，24歲出任哈佛大學數(shù)學系教授；26歲編寫代碼攻破國家安全局，30歲領(lǐng)導一個大學的數(shù)學系，37歲贏得了幾何界的最高獎項美國數(shù)學協(xié)會的Oswald Veblen幾何學獎；40歲進入對沖基金領(lǐng)域，創(chuàng)立文藝復興科技公司；60歲建立的大獎?wù)禄?Medallion)被稱為“印鈔機”，1989—2009年間大獎?wù)禄鹌骄昊貓舐矢哌_35%，較同期標普500指數(shù)年均回報率高20多個百分點，比“金融大鱷”索羅斯和“股神”巴菲特的操盤表現(xiàn)都高出10余個百分點。即便是在次貸危機爆發(fā)的2007 年，該基金的回報率仍高達85%，不過該基金僅對文藝復興公司的員工開放。據(jù)Business Insider，在《阿爾法》連續(xù)15年的排行榜上，西蒙斯從未缺席，并一直名列前茅，十五年里，他賺了235億美元。

不雇用數(shù)理邏輯不好的學生

這家全球最賺錢的對沖基金公司主要由3個部分組成，電腦、系統(tǒng)專家、研究人員以及交易人員。總部位于紐約長島。這座木頭和玻璃結(jié)構(gòu)的一層樓建筑，從外表看上去更像是一個智庫或是數(shù)學研究所。與很多基金公司不同的是，文藝復興公司的心臟地帶并不是夜以繼日不停交易的交易室，而是一間有100個座位的禮堂，每隔半個月，公司員工都會在那里聽一場科學演講。更令人出乎意料的是，西蒙斯一點也不喜歡華爾街的投資家們，如果你想去文藝復興科技公司工作的話，華爾街經(jīng)歷反是個瑕疵。在公司的200多名員工中，將近二分之一都是數(shù)學、物理學、統(tǒng)計學等領(lǐng)域頂尖的科學家，公司從不雇用商學院畢業(yè)生，這在美國的投資公司中堪稱絕無僅有?！拔覀儾还陀脭?shù)理邏輯不好的學生”，西蒙斯說，“好的數(shù)學家需要直覺，對很多事情的發(fā)展總是有很強的好奇心，這對于戰(zhàn)勝市場非常重要?！蔽乃噺团d科技公司擁有一流的科學家，其中包括貝爾試驗室的著名科學家Peter Weinberger和弗吉尼亞大學教授 Robert Lourie。西蒙斯甚至還從IBM公司招募了部分熟悉語音識別系統(tǒng)的員工?！敖灰讍T和語音識別的工作人員有相似之處，他們總是在猜測下一刻會發(fā)生什么?！?/p>

西蒙斯辦公室掛著的數(shù)學公式

壁虎式投資法

用數(shù)學模型捕捉市場機會，由電腦作出交易決策，是這位超級投資者成功的秘訣。西蒙斯的投資方法被概括成“壁虎式投資法”，指在投資時進行短線方向性預測，在短時間內(nèi)大量交易多種品種以獲利。用西蒙斯的話說，交易“要像壁虎一樣，平時趴在墻上一動不動，蚊子一旦出現(xiàn)就迅速將其吃掉，然后恢復平靜，等待下一個機會?！?其基金投資組合包含了全球上千種股市及其他市場的投資標的，通過構(gòu)建模型對國債、期貨、貨幣、股票等主要投資標的的價格進行不間斷的監(jiān)控，作出買入或賣出的指令。當指令下達后，20名交易員會通過數(shù)千次快速的日內(nèi)短線交易來捕捉稍縱即逝的機會，交易量之大甚至有時能占到納斯達克市場交易量的10%。和流行的“買入并長期持有”的投資理念截然相反，西蒙斯認為市場的異常狀態(tài)通常都是微小且短暫的，“我們隨時都在買入賣出賣出和買入，我們依靠活躍賺錢，但從不先入為主”，西蒙斯說。有趣的是，公司所采用的模型和策略秘而不宣，每當有人暗示西蒙斯的基金缺乏透明度時，他總是會無可奈何地聳聳肩，性感地解釋道：“其實所有人都有一個黑箱，我們把他稱為大腦”。

現(xiàn)已退居二線

現(xiàn)在，詹姆斯?西蒙斯已經(jīng)退居二線，專注在教育、醫(yī)療與數(shù)學研究的慈善事業(yè)上，這位被金融時報Financial Times評為地球上最聰明的億萬富翁的數(shù)學家留下的傳奇事跡，仍在推動著量化交易的浪潮席卷投資市場。

精彩語錄：

盡管我們的策略會對投資標的長期持有，但我們每天平均會進行超過10000次的交易。事實上，我們投資組合中的每支股票平均每隔一天就倉位就會有增減的變化。

我們使用的分散投資的方法是，盡可能多的配置各類型資產(chǎn)。平均來講，我們會持有2500到3000種不同股票。

文藝復興擁有非常好的工作環(huán)境和一流的員工，包括數(shù)學、統(tǒng)計學、物理學、天文學和計算機科學的博士們。

我不知道怎么雇傭做基本面交易的交易員，因為他們有時候賺錢，有時候虧錢。但我確實知道如何雇傭科學家，因為我對這個領(lǐng)域有些自己的感覺。

我們的投資者很多元，包括公司，公共養(yǎng)老基金，捐贈基金，基金會，保險公司，家族財富，以及高凈值客戶。

我們隨時都在買入賣出賣出和買入，我們依靠活躍賺錢。

我是模型先生，不想進行基本面分析，模型的優(yōu)勢之一是可以降低風險。而依靠個人判斷選股，你可能一夜暴富，也可能在第二天又輸?shù)镁狻?/p>

有些交易模式并非隨機，而是有跡可循、具有預測效果的。

那些很小的交易，哪怕是只有100股的交易，都會對這個龐大的市場產(chǎn)生影響，而每天都會有成千上萬這樣的交易發(fā)生。

其實所有人都有一個黑箱，我們把他稱為大腦。

我們不雇用數(shù)理邏輯不好的學生。

交易就要像壁虎一樣，平時趴在墻上一動不動，蚊子一旦出現(xiàn)就迅速將其吃掉，然后恢復平靜，等待下一個機會。

我們關(guān)注的是那些很小的機會，可能轉(zhuǎn)瞬即逝。這些機會出現(xiàn)之后我們會做出預測，然后進行相應(yīng)的交易。交易之后，我們又會對新的市場情況進行跟蹤和評判，預測也會相應(yīng)調(diào)整，投資組合也會跟著變化。

我不是世上最機敏的人，要是參加數(shù)學奧林匹克競賽，我的表現(xiàn)也不會特別好?？晌蚁矚g琢磨，在心里琢磨事，也就是反反復復地思考某些事。事實證明，那是種很棒的方法。

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