開門見山，我的交易策略有兩種，第一個相當于是從基本面選品種，我們根據(jù)我們對品種季節(jié)性分析，在某個月份做什么品種。選擇以后進去之后，就是一個趨勢策略，人工不干預。我們相當于根據(jù)基本面，即季節(jié)性分析產(chǎn)品的周期特性，加上一個趨勢交易策略，這樣兩個組合來做一個交易。

今年的市場，這個趨勢性碰到我們這個策略組合，表現(xiàn)得就不是很完善，所以說回撤挺大的。但是，從歷史數(shù)據(jù)和時間周期來看的話，這個策略肯定能夠修復。

今年的市場有一定的特殊性，受國際影響，還有國家的政策，都有關系。比如，今年國家就特別關注大宗商品的價格，也出臺了一系列措施，因為全世界受疫情影響造成放水，中國也必須得出來干預。這個事件可能會打亂了一點點。但是不管怎么樣，最后肯定要回歸這個價值的本身，這是必然。

交易策略確定以后，還有資金觀念很重要。要時刻注意市場風險，敬畏市場，所以說我們資金管理很重要。那么，資金管理加上我們的趨勢信念，也就是說我們自己的交易模式是正收益的話，再加上執(zhí)行管理的話，其他沒有什么考慮。

我們資金管理的原理，第一個是倉位，我們交易品種的分散性，通過多周期、多品種來做一個資金的分散，這是我們的一個主要策略。至于總的倉位跟單品種的倉位，我們也做好全部分散化的一個投資，絕對不能將雞蛋放在一個籃子里。

我們主要是有個干預機制，即基本面和季節(jié)性，比如我們預測9月份白糖的大漲概率大，那這個品種我們可能會多一點。我們自己有專門統(tǒng)計的一個數(shù)據(jù)，我們稱為期貨皇歷，比如1月份做多哪幾個品種，做空哪幾個品種，2月份做多什么品種，做空什么品種……把我們一年周期全部統(tǒng)計出來的結(jié)果放在那里，后續(xù)就是自動跟隨趨勢交易。

這個期貨皇歷是我自己編織的，是我這十幾年研究出來的，就是說從歷史數(shù)據(jù)回測，再加上品種特性等，特別是農(nóng)產(chǎn)品的季節(jié)性很明顯，我們就弄出來了這么個皇歷。

這個皇歷的編制，和我們期貨交易技術匯總的六大分析方法，非常吻合。大家也可以根據(jù)自己的交易經(jīng)驗，參照這六大分析方法，整理出屬于自己的交易皇歷。

其實關于基本面、季節(jié)性這些，好像更多偏向于商品期貨，那金融期貨這方面，我們就是純粹的趨勢跟隨策略，我們會根據(jù)一年當中國家金融收和放的情況，我們據(jù)此來做多、空頭配置，其他沒有什么。我們更注意的其實是國家的一個經(jīng)濟政策方面，因為說實話有些我們拿不到這個數(shù)據(jù)，我們沒法去做，那只有經(jīng)濟政策，它是放水還是收水，這個是很清楚的，如果是收，那么股票可能跌的概率大，放的話漲的概率大。其他一些指數(shù)因子我們抓不到，那我們就不去抓。

我們在自己的認知范圍之內(nèi)，再去用趨勢交易策略去做，就是為了提高這個趨勢交易的一個勝率而已，選擇一些比較確定性的交易機會。

關于持倉周期這一塊，這個沒有什么標準，如果出了行情我繼續(xù)持有，可能拿一個月、兩個月，如果它的方向出現(xiàn)了比較大的變化，它還是會根據(jù)我們買進去設置的條件來操作，只要觸發(fā)條件我們就會出來，不觸發(fā)我們繼續(xù)持有。

我們的資金利用不是一個品種的，從持倉量上來說，我們的一個標準是，它的支撐大，我們可能倉位會重一點。再比如小品種，我們會倉位低一點，總體上我們自有資金會控制在大概六七十左右。

事實上，我們堅守的這個趨勢策略在今年“畫風突變”的行情下，其實是有弊端暴露出來的，比如說不能很好的控制回撤，或者因觸發(fā)條件造成實實在在的損失等。這沒辦法，說實話，我們不能完全預測市場會怎么樣，但是對策還是要做的，如果沒有對策，那你錯誤了會怎么樣，肯定需要改正啊。認錯，我覺得作為老期貨人來說是必須要必備的，你不認錯的話，可能一次就讓你全部歸零了，所以還是必須得認錯，沒辦法的。

這就是老期貨人的累計收益額。

我在行業(yè)里也摸爬滾打十幾年了，我認為做好交易最大的困難還是人性。比如說近段時間的行情，面對比較大的回撤，還是會有很多人在猶豫，那么，最后就是看誰對自己系統(tǒng)的認知和堅持，還是難的。我們是因為經(jīng)歷過幾輪的虧損，拓展起來以后，我們對我們這個系統(tǒng)不懷疑的話，所以我們才會有這樣堅定的信念。