宏觀與產(chǎn)業(yè)

1、12月LPR出爐

1年期為3.45%，5年期以上為4.20%，均與上月持平，連續(xù)第四個(gè)月維持不變。業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，12月LPR保持穩(wěn)定符合市場(chǎng)預(yù)期。一方面，12月中期借貸便利（MLF）利率繼續(xù)保持穩(wěn)定；另一方面，11月金融數(shù)據(jù)表現(xiàn)超預(yù)期以及部分銀行凈息差壓力仍大。

資本市場(chǎng)

1、昨日國內(nèi)股市

周三A股震蕩下行，三大指數(shù)均跌逾1%，刷新年內(nèi)新低，傳媒、教育、汽車、券商跌幅靠前。截至收盤，上證指數(shù)跌1.03%，報(bào)2902.11點(diǎn)，深證成指跌1.41%，創(chuàng)業(yè)板指跌1.36%，科創(chuàng)50指數(shù)跌1.2%，北證50指數(shù)漲2.52%，萬得全A跌1.19%，萬得雙創(chuàng)跌1.34%，萬得微盤股指數(shù)跌0.01%。市場(chǎng)成交額6819.1億元，北向資金實(shí)際凈賣出15.42億元，格力電器遭凈賣出4.52億元最多，寧德時(shí)代獲凈買入6.86億元居首。

香港恒生指數(shù)收漲0.66%，報(bào)16613.81點(diǎn)，恒生科技指數(shù)漲0.51%，恒生國企指數(shù)漲0.36%。有色、科技、內(nèi)房、博彩股走強(qiáng)，黃金股普漲。前期熱門個(gè)股漲跌不一，國美零售大漲近29%，東方甄選跌超8%。大市成交900.36億港元，南向資金凈賣出110.39億港元，創(chuàng)年內(nèi)次高；盈富基金遭凈賣出69.54億港元最多，中國海洋石油獲凈買入0.51億港元居首。中國臺(tái)灣加權(quán)指數(shù)收漲0.33%，報(bào)17635.20點(diǎn)。

2、昨日美股、美債與匯率

美國三大股指全線收跌，道指跌1.27%報(bào)37082點(diǎn)，標(biāo)普500指數(shù)跌1.47%報(bào)4698.35點(diǎn)，納指跌1.5%報(bào)14777.94點(diǎn)。迪士尼跌2.8%，美國運(yùn)通跌2.72%，領(lǐng)跌道指。萬得美國TAMAMA科技指數(shù)跌1%，特斯拉跌3.92%，英偉達(dá)跌3.01%。中概股普遍下跌，高途集團(tuán)跌12.41%，碩迪生物跌11.39%。

美債收益率全線走低，2年期美債收益率跌10.2個(gè)基點(diǎn)報(bào)4.348%，3年期美債收益率跌10.2個(gè)基點(diǎn)報(bào)4.051%，5年期美債收益率跌9.2個(gè)基點(diǎn)報(bào)3.85%，10年期美債收益率跌8.4個(gè)基點(diǎn)報(bào)3.852%，30年期美債收益率跌5.3個(gè)基點(diǎn)報(bào)3.988%。

紐約尾盤，美元指數(shù)漲0.3%報(bào)102.43，非美貨幣多數(shù)下跌，歐元兌美元跌0.35%報(bào)1.0943，英鎊兌美元跌0.75%報(bào)1.2640，澳元兌美元跌0.48%報(bào)0.6730，美元兌日元跌0.19%報(bào)143.56，美元兌瑞郎漲0.21%報(bào)0.8627，離岸人民幣對(duì)美元跌277個(gè)基點(diǎn)報(bào)7.1511。

今日提示

21 :30 美國第三季度實(shí)際GDP

21 :30 美國第三季度核心PCE物價(jià)指數(shù)

商品相關(guān)信息和夜盤動(dòng)向（按昨日結(jié)算價(jià)）

1、商品相關(guān)信息：

上海國際能源交易中心發(fā)布通知，自2023年12月21日收盤結(jié)算時(shí)起，集運(yùn)指數(shù)（歐線）期貨EC2404、EC2406合約的交易保證金比例調(diào)整為14%，漲跌停板幅度調(diào)整為12%；自2023年12月22日交易起，集運(yùn)指數(shù)（歐線）期貨EC2404、EC2406、EC2408、EC2410、EC2412合約日內(nèi)平今倉交易手續(xù)費(fèi)調(diào)整為成交金額的萬分之四。

2、夜盤動(dòng)向：（按昨日結(jié)算價(jià)）

國內(nèi)商品期貨夜盤收盤普遍上漲，能源化工品表現(xiàn)強(qiáng)勁，燃油漲2.25%，丁二烯橡膠漲2.13%，苯乙烯漲2.04%，紙漿漲1.8%，乙二醇漲1.48%，LPG漲1.42%，原油漲0.75%，純堿跌2.47%。黑色系多數(shù)上漲，鐵礦石漲1.18%，焦炭跌1.16%。農(nóng)產(chǎn)品普遍上漲，豆二漲1.45%，玉米淀粉漲1.25%，菜油漲1.1%，白糖漲近1%。基本金屬漲跌不一，滬錫漲0.3%，滬鋅漲0.21%，滬銅跌0.13%，滬鋁跌0.18%，滬鎳跌0.24%。滬金跌0.07%，滬銀收漲0.65%。

策略參考和回顧

1、金融：

昨日股市再創(chuàng)新低，期指普跌，目前股債性價(jià)比等指標(biāo)顯示，目前市場(chǎng)極度低迷，隨時(shí)存在短線修復(fù)的可能，繼續(xù)做空意義不大，但同時(shí)做多信號(hào)暫無，建議繼續(xù)觀望，等待轉(zhuǎn)機(jī)后的入市機(jī)會(huì)。

2、商品：

（1）紅海危機(jī)發(fā)酵，使航運(yùn)歐線指數(shù)再度漲停，連續(xù)三天上漲了接近30%，注意獲利回吐的壓力，昨日雖然主力4月尾盤漲停，但遠(yuǎn)期6月合約等均出現(xiàn)了調(diào)整。投資者也需要考慮紅海危機(jī)事件的發(fā)展存在較大的不確定性，建議持多者或可考慮兌現(xiàn)利潤(rùn)。

（2）美元下行，利多有色，重點(diǎn)銅鋁，因半導(dǎo)體行業(yè)景氣度回升，而錫存在困境反轉(zhuǎn)可能，中期關(guān)注。

（3）乙二醇和苯乙烯近期大漲，是原油風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)上漲帶動(dòng)和自身降庫共振，建議順勢(shì)交易。

（4）維持空配玉米。